МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ УКРАЇНИ
НАЦІОНАЛЬНИЙ УНІВЕРСИТЕТ “ЛЬВІВСЬКА ПОЛІТЕХНІКА”
Навчально-науковий інститут економіки і менеджменту
Кафедра зовнішньоекономічної та митної діяльності
/
ЛАБОРАТОРНА РОБОТА №4
з дисципліни: «міжнародні кредитно-розрахункові та валютні операції»
на тему: «розрахунок курсів аутрайт для операцій з датою валютування до спот»
Варіант №17
ЗМІСТ
ВХІДНІ ДАНІ 3
ХІД РОБОТИ 4
ВИСНОВОК 5
СПИСОК ВИКОРИСТАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ 6
ВХІДНІ ДАНІ
За умовами лабораторної роботи №2 та вихідними даними, поданими у табл. 4.1., розрахувати курси аутрайт для операцій з датою валютування до спот.
Таблиця 4.1
Вихідні дані до задачі
Показник
Значення
Варіант
17
A, тис
939 ILS
B
2,2611
C
Bid 2,2602
D,%
0,6
E, місяці
3
F, місяці
3
G, тис
639 SAR
H
2,1325
I
Ask 2,1321
J,%
0,8
K,%
Bid 14,2
Ask 15,3
L,%
Bid 18,2
Ask 19,6
M,%
Bid 15,2
Ask 16,4
N
Акредитив з оплатою на пред’явлення
ХІД РОБОТИ
Відомо, що спот-курс ILS /UAH дорівнює 2,2611-2,2747. Форвардні пункти для «завтра» t/n дорівнюють -1,8)/- 3,4.
FBid = 2,2611* (18,2 - 15,3) * 1 / ((360 * 100) + (15,3 * 1)) = 6,5572/ 36 015,3 = 0,00018 (1,8 пункти)
FAsk = 2,2747 * (19,6 - 14,2) * 1 / ((360 * 100) + (14,2 * 1)) = 12,2834/36 019,8 = 0,00034 (3,4 пункти)
Оскільки вони зростають зліва направо, то це означає, що ILS котирується до UAH з премією. Для визначення курсу аутрайт «сьогодні» слід поміняти місцями сторони bid і offer для форвардних пунктів і за правилом «драбини» відняти їх від курсу спот:
Таблиця 4.2.
ILS /UAH spot
2,2611
2,2747
t/n fwd points
-0,00018
-0,00034
-
0,00034
0,00018
ILS /UAH «завтра»
2,26076
0,081309
Курс (аутрайт Bid) = 2,2611 - 0,00034 = 2,26076
Курс (аутрайт Ask) = 2,2747 - 0,00018 = 2,27452
Відомо, що спот-курс SAR/UAH дорівнює 2,1150-2,1150. Форвардні пункти для «завтра» t/n дорівнюють -1/ -2,6.
FBid = 2,1150 * (18,2 - 16,4) * 1 / ((360 * 100) + (16,4 * 1)) = 3,807/36 016,4 = 0,0001 (1 пункт)
FAsk = 2,1321 * (19,6 - 15,2) * 1 / ((360 * 100) + (15,2 * 1)) = 9,3812/ 36 015,2 = 0,00026 (2,6 пункти)
Оскільки вони зростають зліва направо, то це означає, що SAR котирується до UAH з премією. Для визначення курсу аутрайт «сьогодні» слід поміняти місцями сторони bid і offer для форвардних пунктів і за правилом «драбини» відняти їх від курсу спот:
Таблиця 4.3.
SAR /UAH spot
2,1150
2,1321
t/n fwd points
-0,0001
-0,00026
-
0,00026
0,0001
SAR /UAH «завтра»
2,11474
2,132
Курс (аутрайт Bid) = 2,1150 - 0,00026 = 2,11474
Курс (аутрайт Ask) = 2,1321 - 0,0001= 2,132
ВИСНОВОК
Отже, на цій лабораторній роботі ми розрахували курси аутрайт для операцій з датою валютування спот.
Спочатку ми розрахували форвардні пункти на дату спот для двох валютних пар, а саме: ізраїльський новий шекель до гривні та саудівський реял.
Оскільки вони зростають зліва направо, то це означає, що ILS та SAR котирується до UAH з премією. Для визначення курсу аутрайт «сьогодні» ми поміняли місцями сторони bid і offer для форвардних пунктів і за правилом «драбини» відняли їх від курсу спот.
В результаті отримали, що у валютній парі ILS /UAH курс аутрайт Bid дорівнює 2,26076, а курс аутрайт Ask - 2,27452. У валютній парі SAR/UAH курс аутрайт Bid дорівнює 2,11474, а курс аутрайт Ask - 2,132.
СПИСОК ВИКОРИСТАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ
Міжнародні кредитно-розрахункові та валютні операції: методичні вказівки для виконання лабораторних робіт для студентів спеціальності 073 «Менеджмент» усіх форм навчання / Укл.: Моторнюк У.І., Стасюк Н.Р. – Львів: Видавництво Національного університету «Львівська політехніка» - 2021. – 30 с.
Віртуальне навчальне середовище. Курс «Міжнародні кредитно-розрахункові та валютні операції [03218]» [Електронний ресурс] – Режим доступу до ресурсу: https://vns.lpnu.ua/course/view.php?id=6289
